Delen via

TBILLEQ

  • Artikel

Van toepassing op:berekende kolomberekende tabelMetingVisuele berekening

Retourneert het obligatie-equivalent rendement voor een schatkistpapier.

Syntaxis

TBILLEQ(<settlement>, <maturity>, <discount>)

Parameters

Term Definitie
settlement De afwikkelingsdatum van het schatkistpapier. De stortingsdatum van het waardepapier is de datum na de uitgiftedatum waarop het schatkistpapier aan de koper wordt verhandeld.
maturity De vervaldatum van het schatkistpapier. De vervaldatum is de datum waarop het schatkistpapier verloopt.
discount Het discontopercentage van het schatkistpapier.

Retourwaarde

Het obligatie-equivalent rendement van het schatkistpapier.

Opmerkingen

  • Datums worden opgeslagen als opeenvolgende serienummers, zodat ze kunnen worden gebruikt in berekeningen. In DAX, 30 december 1899 is dag 0 en 1 januari 2008 is 39448 omdat het 39.448 dagen na 30 december 1899 is.

  • TBILLEQ wordt berekend als:

    $$\text{TBILLEQ} = \frac{365 \times \text{discount}}{360 - (\text{discount} \times \text{DSM})}$$

    waarbij geldt:

    • $\text{DSM}$ is het aantal dagen tussen stortingsdatum en vervaldatum, berekend op basis van de jaarbasis van 360 dagen.

  • stortingsdatum en vervaldatum worden afgekapt tot gehele getallen.

  • Er wordt een fout geretourneerd als:

    • stortingsdatum of vervaldatum is geen geldige datum.
    • stortingsdatum ≥ vervaldatum of vervaldatum is meer dan één jaar na stortingsdatum.
    • korting ≤ 0.

  • Deze functie wordt niet ondersteund voor gebruik in de DirectQuery-modus wanneer deze wordt gebruikt in regels voor beveiliging op rijniveau (berekende kolommen of beveiliging op rijniveau).

Opmerking

Data Beschrijving
3/31/2008 Stortingsdatum
6/1/2008 Vervaldatum
9.14% Discontopercentage

De volgende DAX query:

EVALUATE
{
  TBILLEQ(DATE(2008,3,31), DATE(2008,6,1), 0.0914)
}

Retourneert het obligatie-equivalent rendement voor een schatkistpapier met behulp van de bovenstaande voorwaarden.

[waarde]
0.094151493565943