PRICEDISC

gælder for:beregnet kolonneberegnet tabelberegning af målingvisualisering

Returnerer prisen pr. pålydende værdi på \$100 for et diskonteret værdipapir.

Syntaks

PRICEDISC(<settlement>, <maturity>, <discount>, <redemption>[, <basis>])

Parametre

Udtryk	Definition
settlement	Værdipapirets afregningsdato. Værdipapirets afregningsdato er den dato efter udstedelsesdatoen, hvor værdipapiret handles til køberen.
maturity	Værdipapirets udløbsdato. Udløbsdatoen er den dato, hvor værdipapiret udløber.
discount	Værdipapirets diskontosats.
redemption	Værdipapirets indløsningsværdi pr. pålydende værdi \$100.
basis	(Valgfrit) Den type dagsoptælling, der skal bruges. Hvis basis udelades, antages det, at den er 0. De accepterede værdier er angivet under denne tabel.

Parameteren basis accepterer følgende værdier:

Basis	Day count basis
0 eller udeladt	US (NASD) 30/360
1	Faktisk/faktisk
2	Faktisk/360
3	Faktisk/365
4	Europæisk 30/360

Returværdi

Prisen pr. pålydende værdi på \$100.

Bemærkninger

• Datoer gemmes som sekventielle serienumre, så de kan bruges i beregninger. I DAXer 30. december 1899 dag 0, og den 1. januar 2008 er 39448, fordi den er 39.448 dage efter den 30. december 1899.

• Afregningsdatoen er den dato, hvor en køber køber en kupon, f.eks. en obligation. Udløbsdatoen er den dato, hvor en kupon udløber. Antag f.eks., at der udstedes en 30-årig obligation den 1. januar 2018 og købes af en køber seks måneder senere. Udstedelsesdatoen er den 1. januar 2018, afregningsdatoen er den 1. juli 2018, og udløbsdatoen er den 1. januar 2048, 30 år efter udstedelsesdatoen den 1. januar 2018.

• PRICEDISC beregnes på følgende måde:

  $$\text{PRICEDISC} = \text{redemption} - \text{discount} \times \text{redemption} \times \frac{\text{DSM}}{\text{B}}$$

  hvor:

  • $\text{B}$ = antallet af dage i året, afhængigt af årstal.
  • $\text{DSM}$ = antal dage fra afregning til udløb.

• settlement og maturity afkortes til heltal.

• basis afrundes til det nærmeste heltal.

• Der returneres en fejl, hvis:

  • settlement eller maturity er ikke en gyldig dato.
  • settlement ≥ udløbsdato.
  • rabat ≤ 0.
  • indløsning ≤ 0.
  • basis < 0 eller basis > 4.

• Denne funktion understøttes ikke til brug i DirectQuery-tilstand, når den bruges i beregnede kolonner eller RLS-regler (row-level security).

Eksempel

data	beskrivelse af argument
2/16/2008	Afregningsdatoen
3/1/2008	Udløbsdato
5.25%	Rabatsats for procent
\$100	Indløsningsværdi
2	Faktisk/360-basis

Følgende DAX forespørgsel:

EVALUATE
{
  PRICEDISC(DATE(2008,2,16), DATE(2008,3,1), 0.0525, 100, 2)
}

Returnerer obligationsprisen pr. pålydende værdi på \$100 for en obligation med de vilkår, der er angivet ovenfor.

[Værdi]
99.7958333333333